실질금리

쉽게 말하면

실질금리는 통장에 붙은 이자를 장바구니의 크기로 다시 읽는 방법입니다. 저축 단지에서 새싹이 자라듯 잔액이 늘어도, 빵과 우유의 값이 더 빨리 오르면 그 돈으로 채울 수 있는 장바구니는 작아질 수 있습니다.

은행이 알려 주는 이자율은 보통 돈의 액수 기준인 명목금리입니다. 실질금리는 그 액수의 변화와 물가 변화를 함께 봅니다. 간단히 명목금리에서 물가상승률을 빼기도 하지만 정확한 구매력 변화율은 두 배율을 나눈 뒤 1을 빼서 구합니다.

여기에는 어떤 금리를 고르는지도 중요합니다. 기준금리에서 물가를 빼면 정책을 읽는 실질 기준금리가 되고, 예금금리에서 물가를 빼면 예금의 실질금리가 됩니다. 이름이 비슷해도 서로 바꿔 쓸 수는 없습니다.

기간 역시 맞춰야 합니다. 예금 만기의 실제 결과를 평가하려면 그 예금 기간의 물가 변화와 비교해야 합니다. 한 달에 관측한 연율 금리와 그달 전년비 물가를 나란히 놓는 방식은 상황을 이해하는 참고치입니다. 이미 관측한 물가를 쓰는 사후 방식과 앞으로 예상하는 물가를 쓰는 사전 방식도 구분합니다.

내 지갑엔 어떤 영향?

기존 노트에 확보된 2026년 8월 예금금리 3.21%와 물가상승률 3.1%를 비교하면 세전 실질금리는 약 +0.11%입니다. 이자에서 물가를 빼는 근사법으로는 0.11%p 차이입니다. 비율식으로 계산해도 반올림하면 약 +0.11%가 됩니다.

아래 계산기는 두 비율을 1년 동안 적용한다는 가정으로, 원금의 물가 반영 구매력을 보여 줍니다. 통장에 찍히는 만기 금액과 다릅니다. 세금과 수수료는 반영하지 않았으므로 실제 상품 수익률로 읽으면 안 됩니다. 더 긴 돈의 가치 변화는 과거 돈 환산 계산기와 CPI 설명을 함께 보세요.